中国四年关闭逾670家银行，监管整合创纪录

nashnova research

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中国四年内关闭近四分之一的银行业实体，去年单年关闭超670家创历史纪录，几乎全部集中在农村地区。这意味着→ 监管层正以前所未有的速度压缩中小银行数量，试图在利率收窄、房地产低迷的环境下提前拆除流动性风险的引信。

四年少了近四分之一的银行，到底关了多少？

据惠誉基于金融监管总局数据的报告，截至2025年中国银行业实体总数已降至3139家，较四年前减少约23%。

去年单年关闭数量超过670家，创历史纪录，被关闭的几乎全部是农村金融机构。

这意味着→ 整合的刀主要砍向最末端、最分散的农村网点，而非城市里的中型银行。

惠誉指出，农村和城市商业银行"仍是整个体系中最薄弱的环节"，普遍存在资产质量差、资本充足率低、公司治理不足三大问题。

这些中小银行合计持有中国银行业逾四分之一的资产——体量不小，但单个机构抗风险能力极弱。

用大白话说＝一家小银行出事影响有限，但几千家小银行同时承压，加起来就是系统性隐患。

内蒙古是整合力度最大的地区之一：银行数量从逾百家压缩至12家，主要通过在内蒙古农村商业银行旗下集中合并完成。

城商行层面，今年7月武汉当局接管了陷入困境的网商银行Z-Bank（截至2024年末资产1240亿元人民币），将其并入汉口银行——这是自2019年包商银行事件以来首次对城商行实施同类接管。

这反映出整合已从"合并农村小机构"升级到"接管城市问题银行"，监管工具箱在扩大。

低利率叠加通缩环境持续压制银行净息差（净息差＝银行贷款利率与存款利率之间的差额，差额越小银行越难赚钱），房地产长期低迷进一步收窄中小银行盈利空间。

信贷需求端也在降温：央行数据显示今年4月和7月均出现人民币贷款净减少的罕见情况，整体信贷增速明显放缓。

穆迪副总裁朱尼古拉斯指出，居民正在去杠杆（主要是提前偿还房贷），银行贷款结构向企业端倾斜——这是穆迪关注的"隐忧"，但"尚未上升至系统性风险"。

CreditSights分析师吴凯伦表示，对小型银行"必须推进整合"，路径有两条：引导大型银行兼并，或由地方政府注资，"必须避免对金融市场和储户信心造成任何冲击"。

大型国有银行方面，当局去年向四家大行注资近700亿美元，今年9月又追加约540亿美元资本。

用大白话说＝大银行一边自己补血、一边还要吞下问题小银行的资产——承接的规模和频率能否持续可控，是这轮整合成败的关键变量。

市场有风险，内容仅供研究参考，不构成投资建议。